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習慣把錢存銀行?你的錢可能正在消失

習慣把錢存銀行?你的錢可能正在消失
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作者:程予甯 2018-03-12 整合傳播部企劃製作

台灣人有多愛存錢?萬事達卡近日公布一項調查,台灣消費者計劃未來6個月將每個月收入撥出24%存起來,這個數字比亞太地區的平均值18%高出許多。此外,在央行2月公布的全體銀行存款餘額中,「個人及其他」的存款餘額就將近23兆元,是近10年來新高。

存現金不只台灣獨有,6000英哩以外的英國也有類似狀況。施羅德資深投資撰述布萊特(David Brett)觀察,大部份人都把錢投入現金型個人儲蓄帳戶,而非投資型個人儲蓄帳戶中(Individual Savings Account,個人儲蓄帳戶是一種存款帳戶,主要分為現金型/投資型)。

害怕股市震盪,寧願存錢不投資

布萊特指出,個人儲蓄帳戶於1999年剛推出時,英國人將較多的錢投入投資型帳戶,只有43%的錢流入現金型,然而這個現象只發生在帳戶推出的前兩個會計年度。2000、2001年後,流入現金型帳戶的錢持續增加,與投資型帳戶的差距愈來愈大,金融海嘯過後更是明顯。

2008、2009年正逢全球金融危機的高峰,現金型帳戶內有高達304億英鎊,投資型卻只有97億英鎊,差了整整三倍。即使全球經濟復甦刺激股市穩定成長,2016、2017年度仍有75%的金錢流入現金而非股市儲蓄。

「在世紀初的兩次股市崩盤之後,人們至今仍對投資感到擔憂,」施羅德銀行零售業務最高主管蘭伯(James Rainbow)表示。不可否認地,金融危機無疑動搖了投資人的信心,他們因而選擇持有現金,不想讓心情隨著股市震盪坐雲霄飛車。不過蘭伯也提醒,調整心態才是關鍵:「在利率極低的情況下,現金不再是最佳的保護傘。」通貨膨脹將大幅削弱你的購買力。

該投資還是存錢?

那麼存錢、投資究竟該如何選擇?以英國為例,過去18年來,現金型個人儲蓄帳戶所得的報酬,比投資型個人儲蓄帳戶少了四倍之多。以現金方式儲蓄固然穩定,卻可能讓手中的錢變薄;而股市雖然存在漲跌帶來的不確定性,卻有機會擁有較高報酬。

事實上,各國央行過去幾年為因應金融危機而採取歷史性低的利率,加上相對高的通膨,使得現金的價值大大降低;相反的,即使過去18年來歷經了兩次歷史性大規模的股票市場崩盤—包括千禧年前的網路泡沫化和2008年的全球金融危機,投資型個人儲蓄帳戶所帶來的價值仍逐漸增加。

為什麼?因為複利所帶來的力量不容小覷,這個效果在股市投資上更加明顯。

如果選擇將股息再投資,而非直接收取現金股利,就能讓本金愈滾愈大,「複利是世界第八大奇蹟,」愛因斯坦曾經這麼說。在利率極低的時代,「股息再投資」是一項操作簡單的工具,卻具有提升報酬的強大力量,施羅德基金經理人克萊基(Nick Kirrage)說。

當然了,「多元化你的投資非常重要。」蘭伯強調,擁有混搭的投資組合,其中包括一部分現金,才是聰明的作法。你打算把錢全都存銀行嗎?善用手中的錢投資,別讓奇蹟白白消失了。

資料來源:
http://www.schroders.com/en/insights/economics/cash-isa-vs-stockmarket-isa-which-has-returned-the-most/
http://www.schroders.com/en/uk/tp/markets2/markets/how-reinvesting-dividends-has-affected-isa-returns-since-1999/
http://www.chinatimes.com/newspapers/20180306000452-260208